同业存单发行披露显示，深圳农商银行资产规模达到3414.51亿元。不过规模扩张的同时，不良率达到1.49%，较2018年有所上升。

出于对资产规模与业务的扩张需求，不少中小银行不断拓展负债，并上调了同业存单的发行额度。深圳农商银行2020年同业存单发行规模就较2019年报备额度增加了1倍，达到200亿元。

业绩方面，截至2019年9月末，深圳农商银行资产总额3414.51亿元。2019年前三季度，该行实现营业收入74.64亿元，净利润35.02亿元。

值得注意的是，深圳农商银行不良率为1.49%，较2018年略上升。在宏观经济持续承压，市场竞争更为激烈，尤其是面对新冠病毒疫情突如其来的情况下，不良风险控制显然需要加强，合规经营方面也需更上一层楼。

同业存单发行规模较去年翻一倍

2月21日，深圳农商银行披露2020年同业存单发行计划，拟发行额度为200亿元，较上年报备额度增加1倍。据了解，截至2019年11月，深圳农商银行共成功发行了12期同业存单，实际发行量178.40亿元。

发行计划还披露显示，截至2019年9月末，深圳农商银行资产总额3414.51亿元。2019年前三季度，该行实现营业收入74.64亿元，净利润35.02亿元。

资料显示，深圳农商银行是在原深圳市农村信用合作社联合社及其辖属18家农村信用社基础上，于2005年12月成立。截至2019年11月末，该行前三大股东分别为深圳市怀德股份合作公司（5.15%）、深圳华强资产管理集团（5%）、润杨集团（深圳）有限公司（5%）。

来钱不易！作为中小银行资金来源的重要渠道之一，同业存单也受到影响。据统计，2019年整个银行业同业存单净融资额大幅缩水，较2018年减少57.89%，净融资额从万亿级下降至千亿级，仅为8000亿元左右。而在2020年，绝大部分地方性银行的同业存单发行计划呈明显缩量态势。

不过，在存款竞争日趋激烈的情况下，主动负债经营成为众多中小银行解决资金压力的主要选择。与此同时，同业存单利率相对较低，资金成本压力不大。尤其是，在今年结构性存款监管更为严格、定期存款靠档计息受到约束的背景下，同业存单更是成为中小银行获取资金来源的重要渠道之一。

对于2020年同业存单发行计划的具体情况以及发展需求，深圳农商银行向发现网透露，目前深圳农商银行申请的2020年度200亿的同业存单发行计划已经过监管部门核准同意，200亿为发行备案额度，此额度实行余额管理，深圳农商行将在这200亿额度内根据业务发展需要适时发行，发行价格随行就市，发行期限有1个月、3个月、6个月、9个月和1年。按照深圳农商行的发展规划，200亿同业存单的发行备案额度可以满足2020年度的业务需要。

永续债发行利率能否进一步创新低？

对于中小银行而言，除了同业存单发行之外，发行金融债券也成为其融资渠道之一。继2019年11月城商行永续债进场后，12月份，深圳农村商业银行25亿元永续债获得深圳银保监局批复，标志着农商行永续债大幕拉起。

对于永续债发行的最新进展，深圳农商银行表示，目前深圳农商银行25亿元永续债已经获得中国人民银行批复，深圳农商行正在进行联席主承销商及承销团成员的组团工作，同时也在进行市场摸底和销售工作。接下来，深圳农商行将结合市场情况和销售路演情况，尽快启动本次发行。

不过在发行成本和发行利率方面，市场人士指出，发行成本与发行主体评级、债项评级和整体风险等因素有关。以2019年11月份发行债券的威海银行、台州银行以及徽商银行为例，据募集说明书披露显示，烟台银行和台州银行的主体评级均为AA+，债项评级为AA。两家银行的永续债的发行利率均为5.4%，达到市场最高水平。而同期的徽商银行由于主体、债项评级都高于前两者（主体评级为AAA、债项评级AA+），永续债发行利率就降到了5%以下，仅4.9%，比前两者的发行利率低了0.5%。

因此，深圳农商银行能不能以更低利率发行永续债也成为一个看点。该行去年9月12日发行的25亿元二级资本债，期限为5+5年，发行利率4.45%，创下了2017年至今农村商业银行二级资本债发行利率新低。据同业存单披露的信用评级报告显示，联合资信确定深圳农商银行主体信用等级为AAA，债项评级AA+。

不良率上升 不良风控需升级

相关的经营监管指标方面，数据显示，截至2019年9月末，深圳农商银行资本充足率为14.33%，核心一级资本充足率为12.06%，不良贷款率为1.49%，拨备覆盖率为228.92%，符合监管要求。

不过值得注意的是，不良率虽然在1.49%的水平，较2018年略有上升。在宏观经济持续承压，市场竞争更为激烈，尤其是面对新冠病毒疫情突如其来的情况下，不良风险控制显然需要加强。

对于不良上升的原因，深圳农商银行向发现网表示，近年来，外部环境复杂多变，深圳农商行贷款客户主要群体为中小微企业，并以制造业、批发零售业为主，这类企业抗风险能力相对较弱，在经济下行中最易出现经营不善情况，深圳农商行积极响应政府号召，在经济下行周期主动提高相关贷款不良容忍度，不断加大民营、小微企业贷款投放力度，不良贷款率监管指标仍在安全和可控范围内。

除不良出现上升外，在合规经营方面，深圳农商银行在2019年因存在对股东以非自有资金入股及股权质押用途不实审查不严的违法行为被罚50万元，此外其下属机构也存在未按规定识别客户身份被央行处罚。

对于深圳农商银行及其下属机构的违规以及后续的改善措施等问题，深圳农商银行向发现网回复表示，深圳农商行将持续秉持“合规经营 稳健发展”的理念，不断完善合规管理体系，持续强化内部控制管理，防范违法违规事件，化解风险。一是不断强化公司治理，把党的领导融入公司治理各环节，强化战略管理，完善内部绩效考核。二是健全内控管理，加强重点业务领域和关键操作环节的管理，不断完善内部规章制度以适应监管形势和业务需要，加强员工行为管控，防范员工道德风险。三是加强合规与风险检查，实现业务范围全覆盖、操作流程全覆盖的全面检查，并对重要业务领域、重要岗位人员进行重点检查。四是不断加强合规技防水平，开发建设各类业务系统和管理系统，提升管理质效。

（发现网记者 罗雪峰 周子章）