《投资时报》研究员田文会

　　台州银行股份有限公司（下称台州银行）自去年招商银行股份有限公司（下称招商银行，600036.SH）成为第一大股东以来的首个上半年业绩并不理想。今年一季度，该行净利润增长即与行业正增长逆向，今年上半年，该行净利润增速继续下降。

　　据台州银行近日公布的半年报，今年上半年，该行净利润为22.48亿元，同比降6.53%，降幅稍大于今年一季度5.56%的降幅。

　　其中，营业收入中，手续费及佣金净收入和公允价值变动收益分别亏损0.2亿元和0.24亿元。营业支出中，信用减值损失同比增42.65%，且较今年一季度暴增31.33倍。

　　资本充足方面，今年上半年末，该行资本充足率和核心一级资本充足率较上年末分别降0.89个百分点和0.3个百分点。

　　台州银行对《投资时报》表示，台州银行作为小微金融领域的标杆，始终坚持深扎村居、深耕行业，专注于服务小微和三农，截至今年6月末，该行资产总额3514.66亿元，为近五年来最高水平。面向未来，该行将继续深耕小微，努力打造“乡村振兴特色银行”，加速构建“线上线下融合化”的小微金融服务智慧平台，实现可持续的高质量发展。

　　不过，如何管控资产质量仍是台州银行面临的问题，这也关系到该行的业绩增长。而第一大股东招商银行如何给台州银行输出恐怕也是业内所关注的。

　　值得注意的是，今年上半年，台州银行董事长和行长也拟发生变动。

　　据银保监会官网信息，今年5月17日和5月19日，银保监会浙江监管局分别核准黄军民和黄朝盛的台州银行董事长和行长任职资格。而台州银行2021年年报显示，该行行长为黄军民。

　　净利润同比下降

　　台州银行今年上半年净利润在一季度同比下降的基础上进一步下滑。

　　台州银行半年报显示，今年上半年，该行营业收入为56.24亿元，同比增4.4%，增速低于上年同期7.31%的增速。营业支出为27.13亿元，同比增18.89%，增速快于营收。当期净利润为22.48亿元，同比降6.53%，而上年同期净利润增速为正增长2.91%。

　　今年一季度，该行净利润为12.05亿元，同比降5.56%。而当季商业银行净利润同比增7.36%。二季度，该行净利润增速进一步下降。

　　据台州银行财报，2018年—2021年，该行营业收入分别为93.73亿元、97.45亿元、100.99亿元、111.86亿元；净利润分别为46.82亿元、42.22亿元、38.29亿元、42.28亿元。其中，2019年—2021年，营业收入分别同比增长3.97%、3.63%、10.76%，净利润分别同比增长-9.82%、-9.31%、10.42%。相应时间，商业银行净利润同比增速分别为8.91%、-2.71%、12.63%。上述数据显示，虽然近三年台州银行营收呈持续增长态势，不过净利润增速却波动较大，前两年还负增长。且近三年该行净利润增速低于商业银行净利润增速。

　　台州银行对《投资时报》表示，近年来，该行营业收入逐年增长，主要归功于聚焦主业，小微企业贷款占比超过80%。今年以来，该行积极响应和落实各项“稳经济”政策，持续推行减费让利政策，加大力度发放“战疫接力贷”“复工专享贷”等利率优惠产品，通过下降贷款利率降低小微企业综合融资成本，使得营业收入同比增速下降；与此同时，随着业务规模的扩大，网点数量增加，科技投入加大，使得营业支出同比增速加快。

　　台州银行今年上半年营业收入中，手续费及佣金净收入为-0.2亿元，上年同期为0.31亿元；公允价值变动收益为-0.24亿元，上年同期为0.33亿元。

　　而据台州银行一季报，今年一季度，该行手续费及佣金净收入和公允价值变动收益已双双亏损。

　　值得注意的是，台州银行手续费及佣金净收入占比很低。2021年，该行手续费及佣金净收入在营收中的占比仅为0.45%。

　　中诚信国际信用评级有限责任公司今年6月14日发布的《2022年台州银行股份有限公司跟踪评级报告》（下称《评级报告》）称，该行业务和收入结构有待改善，综合金融服务能力有待进一步提升。

　　台州银行今年上半年营业支出中，业务及管理费为22.95亿元，同比增长15.79%；信用减值损失为3.88亿元，同比增42.65%，且较今年一季度信用减值损失0.12亿元大增了31.33倍。

　　资本充足率下行

　　资产质量方面，台州银行今年半年报没有公布不良贷款率，不过该行上半年加大了拨备。同时，该行资本充足率较上年末下降。

　　台州银行向《投资时报》透露，今年上半年该行贷款拨备率达到3.08%，拨备覆盖率达到362%，维持了较强的风险抵御能力。

　　台州银行2021年报显示，当年末，该行不良贷款率为0.96%，同比下降0.27个百分点；贷款拨备率为3.01%，同比上升0.3个百分点；拨备覆盖率为312.49%，同比上升91.58个百分点。

　　上述《评级报告》称，考虑到未来宏观经济下行压力仍然较大，将对台州银行风险控制技术和资产质量形成考验。

　　资本充足方面，今年上半年末，台州银行资本充足率、一级资本充足率、核心一级资本充足率分别为15.49%、12.74%、11.4%，较上年末分别降0.89个百分点、0.39个百分点、0.3个百分点。

　　台州银行强调，今年上半年末，该行资本充足率和一级资本充足率优于监管披露的行业指标并处于同业领先地位。

　　截至8月11日，银保监会尚未披露今年上半年银行业资本充足率数据。可参考的是一季度数据。今年一季度末，台州银行资本充足率、一级资本充足率、核心一级资本充足率分别为16.38%、13.55%、12.14%，高于当季末商业银行的15.02%、12.25%、10.7%。

　　台州银行资本充足率情况（单位：亿元，%）

　　数据来源：台州银行2022年二季度信息披露报告