近日，兰州佛慈制药股份有限公司（以下简称：佛慈制药，002644.SZ）新增担保信息，公司参股子公司甘肃佛慈红日药业有限公司（以下简称：佛慈红日）因生产经营需要拟向平安银行股份有限公司申请贷款，公司按出资比例44%为佛慈红日提供担保，担保金额8800万元。

　　此前，佛慈制药披露一季报称，一季度实现营业收入2.37亿元，同比增长33.5%；归母净利润2149.65万元，同比减少6.96%；基本每股收益0.0421元，同比减少6.86%。发现网就上述相关情况向佛慈制药公开邮箱发送采访函请求释疑，但截至发稿前，佛慈制药并未予以合理解释。

　　为参股子公司提供担保

　　公开资料显示，佛慈制药的主营业务为中成药及大健康产品的研发、制造和销售，中药材种植、加工及销售，常年生产丸剂、片剂、颗粒剂、胶囊剂、胶剂等11种剂型的110多种产品。

　　企查查资料显示，6月16日佛慈制药新增担保信息，公司参股子公司佛慈红日因生产经营需要拟向平安银行股份有限公司申请2亿元人民币贷款，贷款期限6年，公司按出资比例44%为佛慈红日提供担保，担保金额8800万元。天津红日药业有限公司（以下简称：红日药业）同时按持股比例56%为佛慈红日提供担保。本次担保不提供反担保。

　　发现网查阅佛慈制药公告发现，佛慈红日2022年一季度出现净利润亏损的情况，且亏损金额远超2021年全年的净利润金额。2021年及2022年一季度佛慈红日实现营业收入分别为1.40亿元和3305.40万元；同期净利润分别为2.89万元和-118.93万元。

　　（图源：佛慈制药公告）

　　佛慈制药董事会经审核认为，本次为参股子公司担保风险处于可控范围之内，不会对公司正常生产经营造成不良影响，且红日药业同时按持股比例为佛慈红日提供担保，本次担保不存在损害公司及其他股东特别是中小股东利益的情形。

　　值得一提的是，近一年来佛慈制药人事变动频繁。Wind数据显示，2021年至今，佛慈制药共计出现5次董监高成员变化，人员变动次数最多的职务为战略委员会委员、董事、副总经理。最近一次发生于2022年5月10日，张军强先生辞去职工监事职务。

　　（图源：Wind）

　　增收不增利，年报问询函回复中存失误

　　4月26日晚间，佛慈制药披露《2022年一季度报告》，一季度实现营业收入2.37亿元，同比增长33.5%；归母净利润2149.65万元，同比减少6.96%。营业收入较上年同期增加的原因，其表示主要是本期加大市场拓展力度，药品和防疫物资销量增加。

　　跟踪数据发现，佛慈制药近几年仅2020年实现营收净利同向增长。Wind数据显示，2018年-2021年佛慈制药实现营业收入分别为5.45亿元、6.29亿元、6.68亿元和8.18亿元，同比增速为8.67%、15.47%、6.24%和22.39%；同期归母净利润分别为0.73亿元、0.71亿元、1.08亿元和0.93亿元，同比增速分别为-1.59%、-2.48%、51.91%和-13.66%。

　　（图源：Wind）

　　值得注意的是，3月16日，佛慈制药披露《控股股东及其他关联方占用资金情况审核报告》（大信专审字【2022】第9-00006号），称公司控股股东控制的陕西佛慈医药有限公司（以下简称：佛慈有限）存在非经营性占用上市公司资金的情形，2021年度累计占用发生额为2728.36万元。

　　4月13日，佛慈制药对外披露《年报问询回复公告》称，因工作人员工作失误导致上述公告存在错误，公司实际不存在控股股东及其他关联方占用公司资金的情况，相关交易为三方货款互抵。年审会计师称因疏忽未及时更正《占用资金情况审核报告》，上传附表版本存在错误。年报审计中，年审会计师项目组及质量控制人员初步判断抵账交易属于非经营性占用，后经与公司管理层讨论最终判断不属于非经营性资金往来。

　　对此，深交所下发《关注函》，要求说明与佛慈有限的具体交易情况等。佛慈制药表示，公司与公司与陕西医药控股集团派昂医药有限责任公司（以下简称：派昂医药）、佛慈有限三方货款互抵，属于与佛慈有限发生的关联交易。

　　（佛慈制药与派昂医药、佛慈有限三方债权债务关系图，图源：回复函）

　　会计师说明，其认同了管理层的判断，尽管三方互抵协议存在代偿债务的形式，但业务有利于公司款项收回且未导致公司现金流出，公司不存在向控股股东、实际控制人及其他关联方支付现金的情况，最终判断不属于非经营性资金往来。

　　业内人士指出，对于年报问询回复这样严肃的事情都能出错，佛慈制药的内控管理显然较为混乱，需要在公司治理方面进一步提高。发现网也将持续关注报道。

　　（记者罗雪峰 财经研究员刘悦）