今年3月份，新加坡交易所(简称新交所)衍生品日均交易量较上月大幅增长23%至152.63万手。其中，股指相关衍生品隔夜交易量增长尤为明显。

　　进入3月份，新冠肺炎疫情在全球加速扩散，各国抗疫形势愈发严峻，多国央行宽松政策接踵而至，全球金融市场波动加剧。在此背景下，新交所衍生品交易量明显放大。据统计，当月，衍生品隔夜交易量接近当月总交易量的四分之一，特别是股指相关产品隔夜交易量同比大幅增长，其中日经225指数期货、摩根士丹利资本国际台湾指数期货和富时中国A50指数期货等产品的隔夜交易量增长尤为突出。

　　华信期货宏观分析师华丽认为，随着疫情在全球范围扩散，各国边境管制不断趋严，贸易往来受到限制，各国外部需求受到较大冲击，市场波动加大，机构在亚洲衍生品市场对冲和管理风险的需求自然水涨船高。

　　“在资产全球配置时代，亚洲市场与美国市场交易时间不同，出于对美股极端走势引发次日亚洲市场大幅波动的担忧，权益市场的套期保值的需求较为强烈。”申银万国期货研究院分析师汪洋说，在套保需求的驱动下，新交所衍生品交易量大幅增长。